Ко=В/ОАср, В- выручка
(нетто) от продажи, ОАср- среднегодовая стоимость оборотных активов.
Ко=2 087 615 846/1 860 261 640=1.12
Объем выручки (нетто) 2 087 615 846
Продолжительность одного оборота в днях
По=Д/Ко, Д-
количество дней в анализируемом периоде
По= 360/1.12=321
Коэффициент закрепления (загрузки)
К3=ОА/В
К3=2 542 125 254/2 087 615 846=1.21
При анализе заметен высокий коэффициент оборачиваемости,
следовательно возрастает риск неплатежей и сбоев в поставках сырья, материалов
и т.д. Таким образом, деньги, вложенные в активы, превращаются в реальные
деньги очень медленно, что еще больше затрудняет сложное финансовое положение
предприятия.
Однако, существует несколько объективных факторов, влияющих
на долгий срок продолжительности оборота:
· специфика производства ( трудоемкое и материалоемкое );
· продукция комбината закупается только крупными партиями и
долгое время лежит на складе;
· ограниченное количество непосредственных покупателей
продукции.
Несмотря на это, увеличивать оборачиваемость оборотных
активов необходимо с целью улучшения финансового состояния предприятия.
Очень низкий уровень выручки и прибыли, который, скорее
всего связан с проблемами поставок сырья и с затруднениями в сбыте негативно
отражается на дальнейшем развитии предприятия.
В текущих активах наблюдается высокие суммы счетов к
получению, а именно статьи “Покупатели и заказчики” в первой форме.
Таким образом, высокая дебиторская задолженность
способствовала и увеличению общих активов, текущих активов, что также повлияло
на рост чистого оборотного капитала.
В пассиве наблюдается огромная кредиторская
задолженность, а также задолженность перед бюджетом.
Управление внеоборотными активами
БАЛАНС
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Наименование позиций
код стр
на начало г.
на конец г.
Нематериальные
активы (04,05)
110
374 085
776 397
в том числе:
организационные
расходы
111
патенты,
лицензии, товарные знаки, иные аналогичные с перечисленными права и активы
112
374 085
776 397
Основные
средства (01,02,03)
120
5 810 610 177
5 737 404 885
в том числе:
земельные
участки и объекты природопользования
121
здания,
сооружения, машины и оборудования
122
Незавершенное
строительство (07,08,61)
130
540 395 249
524 491 459
Долгосрочные
финансовые вложения (06,82)
140
19 288 236
53 783 099
в том числе:
инвестиции в дочерние общества
141
инвестиции в зависимые общества
142
инвестиции в другие организации
143
18 946 263
20 059 400
займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев
144
341 973
33 723 699
прочие долгосрочные финансовые вложения
145
Прочие
внеоборотные активы
150
ИТОГО по разделу I
190
6 370 667 747
6 316 455 840
наименование показателя
код стр
ост на нач года
поступило
введено
ост на кон года
I.
Нематериальные активы
Права
на объекты интеллект-ой собственности
310
43
43
в том числе права, возникающие:
из автор-х и иных дог-ов на произ-я науки, лит-ры, иск-ва и объекты смеж.
прав, на прог-ы ЭВМ, БД и т.д.
311
из патентов на изобретения, промыш. образцы, коллекцион. достижения, из
свидет-в на полез. модели, тов. знаки и знаки обслуживания или лиценз-х
договоров на их использование
312
43
43
из прав на ноу-хау
313
Права
на пользование обособ-ми природными объектами
320
Организационные
расходы
330
Деловая
репутация организации
340
Прочие
349
490957
733391
2756
1221591
Итого
(сумма строк 310+320+330+340+349)
350
490957
733391
2756
1221591
II.
Основные средства
Земельные
участки и объекты природопользования
360
Здания
361
5118004152
17171479
34837383
5100338248
Сооружения
362
1271509383
1370071
15452046
1257427408
Машины
и оборудование
363
2148226976
41350318
50739868
2139337426
Транспортные
средства
364
Производственный
и хозяйственный инвентарь
365
Рабочий
скот
366
Продуктивный
скот
367
Многолетние
насаждения
368
Другие
виды основных средств
369
246706
9662
1284
255084
Итого
(сумма строк 360-369)
370
8654705085
64645875
106629336
8612721624
в том числе
производственные
371
5419161373
47859690
88555317
5378465746
непроизводственные
372
3235543712
16786185
18074019
3234255878
III.
Малоцен. быстроизнашив-ся предметы - итого
380
14995105
33578397
23286809
25286693
в том числе:
на складе
381
6986644
20585223
14578693
12293519
в эксплуатации
382
8008461
12993174
8708116
12993174
Амортизация
наименование показателя
код стр
остаток на нач. г.
остаток на кон. г.
Из
строки 371, графы 3 и 6:
передано в аренду- всего
385
503442000
501068150
в том числе:
здания
386
465155880
464967153
сооружения
387
92547
388
37498960
31383093
389
787160
4625357
переведено
на консервацию
390
33310006
33310006
Износ
амортизируемого имущества:
нематериальных
активов
391
116872
445237
основных
средств- всего
392
2844094908
2875316739
в том числе:
зданий и сооружений
393
669347375
569796571
машин, оборудования, транспортных средств
394
2168136970
2299042268
других
395
6640563
6477900
малоценных
и быстроизнашивающихся предметов
396
8008461
13420021
Коэффициент износа
Кизн=Иопф/ОПФп, Иопф-
сумма износа основных средств, ОПФп- первоначальная стоимость основных
средств.
Кизн=31 221
831/ 8 612 721 624=0.36
Коэффициент годности
Кr=1- Кизн=1-
0.36=0.64
Коэффициент обновления
Кобн=ОПФвв/ОПФкг, ОПФвв-
стоимость поступивших за отчетный период основных средств, ОПФкг-
стоимость основных средств на конец года.
Кобн=41 983
461/5 737 404 885=0.73
Срок обновления
Тобн=ОПФнг/ОПФвв, ОПФнг-
стоимость основных средств на начало года.
Тобн=5 810
610 177/41 983 461=138.40
Коэффициент выбытия
Квыб=ОПФвыб/ОПФнг, ОПФвыб -
стоимость выбывших основных средств.
Квыб=73 205
292/5 810 610 177=1.25
Коэффициент прироста
Кпр=(ОПФвв-ОПФвыб)/ОПФнг
Кпр=(41 983
461-73 205 292)/ 5 810 610 177 =-0.53
Данные
расчетов показывают, что степень обновления основных фондов высока и составляет
75%. На предприятии коэффициент выбытия опережает коэффициент обновления. Это
свидетельствует о том, что обновление основных фондов осуществляется главным
образом ша счет замены старых, изношенных фондов, что приводит к увеличению
роста экономической эффективности основных фондов.
Прирост
основных фондов у предприятия отрицательный. Это говорит о том, что предприятие
не инвестирует средства в основные фонды и не заботится о расширении производства
и увеличении объема производства.
Степень
изношенности основных фондов на предприятии довольно высока и составляет 36%.
Необходимо более интенсивное обновление основных фондов.
Доходность нематериальных активов
Днма=ЧП/НМАср, ЧП-
чистая прибыль предприятия, НМАср- среднегодовая стоимость
нематериальных активов
Коб,нма=Впр/НМАср, Впр- выручка
от реализации продукции(234 853 610)
Коб.нма=234
853 610/575 241=408.26
Фондоотдача
Фо=Впр/ОПФср, ОПФср-
среднегодовая стоимость основных средств.
Фо=234 853 610/5
774 007 531=0.0406
Фондоемкость
Фе=1/Фо = ОПФср/Впр
Фе=1/0.0406=24.63
Фе=5 774 007
531/234 853 610=24.63
Фондовооруженность
Фв=ОПФср/Чр, Чр-
среднесписочная численность рабочих в наибольшую смену.
Фв=5 774 007
531/12 354=467
379
Фондорентабельность
Rф=Ппр/ОПФ, Ппр-
прибыль от продажи продукции.
Rф=9 610 175/5
737 404 885=0.0016
Наиболее общим
показателем использования основного капитала является фондоотдача. То есть на
1 рубль, вложенных в основные средства, приходится 0.0406 рубля выручки.
Определяя
фондоемкость, сопоставлением стоимости основных средств и объема произведенной
за этот период продукции, мы устанавливаем капитальные затраты на единицу
продукции. Фондоемкость составила 24.63. На один рубль выручки приходится 24.63
капитльных вложения. Этот показатель позволяет установить влияние изменений в
использовании основных средств на общую потребность в них.
Фондорентабельность
составила 0.0016. Низкая цифра данного показателя является негативной
тенденцией. Данное изменение произошло главным образом из-за увеличения
стоимости основных фондов в структуре баланса и снижения прибыли.
Следующим важным
показателем эффективности использования основных фондов является фондовооруженность.
Этот показатель возрос на 467 379 рублей. Увеличение данного
показателя является положительной тенденцией. Оно произошло в связи с тем, что
темп роста ввода новых основных средств был значительно выше темпа роста
численности работников.
Функционирование
основных средств и нематериальных активов ограничено сроком их службы, по
истечении которого они выбывают из оборота, что вызывает необходимость их
обновления, замены или модернизации.
Функционирование
основных средств и нематериальных активов ограничено сроком их службы, по
истечении которого они выбывают из оборота, что вызывает необходимость их
обновления, замены или модернизации.
Улучшения использования основных средствна
предприятии можно достигнуть путем:
• освобождения предприятия от излишнего
оборудования, машин и других основных средств или сдачи их в аренду;
• своевременного и качественного проведения
планово-предупредительных и капитальных ремонтов;
• приобретения высококачественных основных
средств;
• повышения уровня квалификации обслуживающего
персонала;
• своевременного обновления, особенно активной
части, основных средств с целью недопущения чрезмерного морального и
физического износа;
• повышения коэффициента сменности работы
предприятия, если в этом имеется экономическая целесообразность;
• улучшения качества подготовки сырья и
материалов к процессу производства;
• повышения уровня механизации и автоматизации
производства;
• обеспечения там, где это экономически
целесообразно, централизации ремонтных служб;
• повышения уровня концентрации, специализации и
комбинирования производства;
• внедрения новой техники и прогрессивной
технологии — малоотходной, безотходной, энерго- и топливосберегающей;
• совершенствования организации производства и
труда с целью сокращения потерь рабочего времени и простоя в работе машин и
оборудования.
Пути улучшения использования основных средств
зависят от конкретных условий, сложившихся на предприятии за тот или иной
период времени.
Технический прогресс создает новые виды средств
труда, совершенствует действующие, т. е. расширяет возможности основных
фондов. Можно считать, что технический прогресс — основное направление
повышения фондоотдачи. Именно технический прогресс органически связан с
вложением капитальных средств и определяет возможности увеличения эффективности
их использования.
Поскольку важнейшим источником повышения
эффективности основных фондов является технический прогресс, то от темпов его
ускорения и зависит динамика фондоотдачи. Но в действительности эффективность
внедряемых основных фондов, прежде всего, новой техники, совершенно
недостаточна, так как стоимость основных фондов растет быстрее, чем
производительность, что подтверждается сравнительными темпами роста
фондовооруженности.
Библиография
1.
Бланк И. А., «Финансовый менеджмент: Учебный курс»,
М: Ника-Центр, 1999г.
2.
Ковалев В. В., «Финансовый анализ», М: Финансы и
статистика, 2-ое издание, 1998г.
3.
Ковалев В. В., «Финансовый анализ. Методы и
процедуры», М: Финансы и статистика, 2001г.
*
Geoffrey Knott, ‘Financial Management’, Creative Print and Design,Third
edition, 1998, 202-203 p.
* Geoffrey Knott, ‘Financial Management’, Creative
Print and Design,Third edition, 1998, 207-208 p.
* в
некоторых странах, например в Германии, данные действия запрещены; что касается
других стран, то в США после 11 сентября напротив были сняты все ограничения,
дабы избежать разорения крупнейших компаний страны.
Главная