Анализ финансовой устойчивости предприятия

Как показал ранее проведенный финансовый анализ, рассматриваемое предприятие имеет реальную возможность рассчитывать на получение краткосрочного кредита под залог имеющегося у него имущества. 

Можно также порекомендовать данному предприятию «усилить»  финансовое планирование и контроль, разработать стратегию развития (сроком от 1 года до 3 лет)  организации, направленную на улучшение деятельности.

Особенности хозяйственного поведения ООО «Фрейт Экспресс»  обусловлены состоянием рыночной среды и особенностями их внутренней организации. Деятельность ООО «Фрейт Экспресс» в условиях несовершенной информации или неверных данных, неуверенности в будущем, неопределенности действий конкурентов требуют от ООО «Фрейт Экспресс»  изобретательности и творческого подхода.

ООО «Фрейт Экспресс» не может не реагировать на внешние воздействия, ему приходится приспосабливаться к изменениям рыночной ситуации. Но важнейшим в деятельности ООО «Фрейт Экспресс» является не приспособление к меняющимся условиям, а способность преобразовывать сами условия хозяйствования, предугадав перспективу развития общественного производства.

ООО «Фрейт Экспресс» само ищет объемы работы, расширяет перечень услуг, разрабатывает мероприятия по уменьшению затрат на производство и реализацию услуг.

Ключевым моментом деятельности ООО «Фрейт Экспресс» является не просто рациональное использование ресурсов, а рационализация самой формы и способа хозяйствования. Его устремления приобретают стратегический характер, а главной целью становится не максимизация частного результата, а обеспечение финансовой устойчивости организации. Достичь результата можно только мобилизовав усилия всего коллектива, что предусматривает вовлечение в этот процесс всех его членов.

В настоящее время ООО «Фрейт Экспресс» находится в трудном финансовом положении, имеется дебиторская задолженность. Предприятие старается само управлять процессом изменения дебиторской задолженности: контролирует состояние расчетов с покупателями по отсроченным задолженностям.

И все-таки заказчики в нарушение всех правил и договоров, не расплачиваются своевременно за выполненные работы, а расплачиваются в основном взаимозачетами за материалы, по налогам в местный бюджет, векселями.

Для того чтобы обеспечить устойчивое финансовое состояние, т.е. способность своевременно рассчитываться с государством, поставщиками и другими кредиторами, предприятию приходится прилагать усилия для поддержания платежеспособности, ликвидности и кредитоспособности.

В качестве дополнительного (и весьма значимого) критерия благополучия (неблагополучия) финансового положения следует назвать состояние бухгалтерского учета на предприятии. Опыт показывает, что предприятия, деятельность которых характеризуется низким качеством учетной работы, в большей степени сталкиваются с финансовыми трудностями. Они имеют меньшую свободу маневра именно из-за отсутствия адекватной информации у лиц, принимающих управленческие решения.

Вместе с тем, как показывают результаты проведенного анализа, предприятие располагает еще достаточными резервами для существенного улучшения своего финансового состояния.

Анализ финансового состояния ООО «Фрейт Экспресс» подтверждает необходимость осуществления специальных мероприятий по поддержке эффективной хозяйственной деятельности и восстановлению платежеспособности предприятия.

В целях укрепления финансового состояния ООО «Фрейт Экспресс» проводит следующие мероприятия.

1. Общество рассредоточило активы по различным видам деятельности.
2. Погашение дебиторской задолженности.
3. Использование векселей, т.е. ценных бумаг, удостоверяющих безусловное обязательство векселедержателя.

Эмиссия векселей осуществляется как банками, так и предприятиями.  

Банки эмитируют векселя для расчетов и обеспечивают ими предприятие в качестве платежного средства. Увеличивается денежная масса, которая расходуется на нужды предприятия.

Когда векселя эмитируются предприятиями, то возникает проблема. Далеко не все переводные векселя предприятий - должников могут свободно обращаться на рынке ценных бумаг. Фактически  функционировать могут лишь векселя доходных, финансово - устойчивых предприятий, способных погашать задолженность. Векселя же малорентабельных и убыточных предприятий, как правило, не будут приниматься ни банками, ни предприятиями – кредиторами. Поэтому такие векселя только частично могут содействовать укреплению платежеспособности предприятия.

1. Зачеты взаимных требований (клиринг).

Взаимные неплатежи замедляют оборачиваемость средств в расчетах и ведут к увеличению кредитной эмиссии. Проблема соблюдений сроков платежа, состоятельности плательщика, ликвидности его активов становится актуальной. Поэтому возрастает роль погашения взаимных неплатежей путем зачета.

В ООО «Фрейт Экспресс» проводятся взаимозачеты. Это не только погашает взаимную задолженность, но и повышает ликвидность незаметных долгов. Конечно, после осуществления зачета неплатежи возобновляются т.к. не устранены причины, порождающие их, однако суммы неплатежей и их длительность сокращаются.

1. ООО «Фрейт Экспресс» отражает в отчетности взаимную задолженность в разрезе сроков ее возникновения, а также показывает длительность погашения просроченной задолженности.
2. Предприятие  проводит  реструктуризацию (отсрочку) кредиторской задолженности перед бюджетом.
3. Периодически обновляется программа автоматизации бухгалтерского учета.

Заключение

Финансы предприятий, будучи частью общей, системы финансовых отношений, отражают процесс образования,  распределения и использования доходов на предприятиях различных отраслей народного хозяйства и тесно связаны с  предпринимательством, поскольку предприятие является формой предпринимательской деятельности.

В конечном результате анализ финансовой устойчивости предприятия должен дать руководству предприятия картину его действительного состояния, а лицам, непосредственно не работающим на данном предприятии, но заинтересованным в его финансовом состоянии - сведения, необходимые для беспристрастного суждения, например, о рациональности использования вложенных в предприятие дополнительных инвестициях и т. п.

Как выяснилось в ходе написания работы, что для точности анализа и оценки хозяйственной устойчивости предприятия необходимо проанализировать целую группу показателей.  Все существующие на сегодняшний день методы позволяют создать надежную базу данных для анализа хозяйственной устойчивости деятельности предприятия.

Анализ финансовой устойчивости предприятия на  основе финансовых коэффициентов   позволяет с разных сторон подойти к  определению  надежности  предприятия.  В данной работы мы провели анализ хозяйственной устойчивости предприятия ООО «Фрейт Экспресс» на основе балансовых данных за 2003-2005 года. Анализ и оценка хозяйственной устойчивости позволяет спрогнозировать риски по каждой  конкретной сделке и принять меры необходимые по их предотвращению. 

Методика анализа хозяйственной устойчивости деятельности предприятия ООО «Фрейт Экспресс», данная в этой работе,  достаточно условна.  Речь идет о том,  какие  показатели хозяйственной устойчивости  представляют интерес для тех или иных юридических и  физических лиц,  имеющих с  ним экономические  отношения, в конечном итоге.  Но для  того, чтобы правильно оценить хозяйственную устойчивость деятельности предприятия, необходимо  представлять  себе  все финансовое состояние полностью. Все показатели взаимозависимы: нельзя, например, правильно  оценить сложившийся  уровень дивидендов на акции, не проанализировав  динамику балансовой  прибыли, рентабельности  и  оборачиваемости  капитала, платежеспособности и  финансовой  устойчивости  предприятия. Уровень и динамика каждого показателя обеспечиваются уровнем и  динамикой   других  показателей. 

  В первой главе данной работы были рассмотрены теоретические основы методологии проведе­ния общего анализа и управления финансовой устойчивостью деятельности предприятия, которые включает анализ имущест­венного положения и анализ финансового положения (оценка рыночной устойчивости, оценка финансовой устойчивости,   анализ платежеспособ­ности, оценка запаса финансовой устойчивости (зоны безопасности)).

Во  второй главе данной работы, было обследовано действующее предприятие ООО «Фрейт Экспресс» и проведен анализ и оценка финансовой устойчивости деятельности предприятия. В ходе работы было установлено реальное положение  дел на  данном предприятии; выявлены изменения и факторы, влияющие на хозяйственную устойчивость деятельности предприятия. На основании проведенных анализа и оценки финансовой устойчивости предприятия мы составили прогноз динамики изменения показателей финансовой устойчивости на 2006-2007 года.

В заключение работы можно сделать определенные предложения по повышению финансовой устойчивости деятельности предприятия ООО «Фрейт Экспресс».

Проведя анализ финансовой устойчивости предприятия ООО «Фрейт Экспресс» рекомендуем провести реструктуризацию деятельности, направленную на улучшение деятельности.

Также рекомендуем ООО «Фрейт Экспресс»  рассмотреть структуру финансовой устойчивости и усилить контроль за финансовыми потоками предприятия.

Предприятию необходимо разработать среднесрочную стратегию развития (сроком от 1 года до 3 лет) направленную на повышение показателей финансовой устойчивости и на общее улучшение деятельности ООО «Фрейт Экспресс».

Для восстановления финансовой устойчивости рекомендуем ООО «Фрейт Экспресс»  составить план развития организации на 2006-2007 года, т.е. бизнес-план, направленный на привлечение дополнительных кредитных средств для пополнения оборотного капитала и реструктуризации деятельности предприятия.

Список использованных источников

1.         Артеменко В.Г., Белендир М.В. Финансовый анализ: Учебное пособие. – М.: ДИС НГАЭиУ, 2006. – 128c.

2.         Аитов Р.Л. Управление финансовой устойчивостью. – М.: ЮНИТИ, 2005. – 363с.

3.         Астахов В.П. Анализ финансовой устойчивости и процедуры, связанные с банкротством. – М.: Ось-89, 2005. – 163c.

4.         Анализ финансовых показателей деятельности предприятий./ Под ред. проф. Бакунина Л.С. – СПб.: Книжник, 2006. – 416с.

5.          Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. - М.: Финансы и статистика, 1998. – 218с.

6.         Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. - М.: Финансы и статистика, 1999. – 384с.

7.         Барсуков А.В., Малыгина Г.В. Финансы предприятия. – Новосибирск: Кама-плюс, 2004. – 317с.

8.         Бланк И.Б. Финансовый менеджмент. – Киев: Ника-Центр, 2004. – 306с.       

9.         Владимирова Т.А., Соколов В.Г. Анализ финансовой отчетности предприятия. – Новосибирск: СИФБД, 2006. – 450с.

10.      Воронина Л.И. Основы бухгалтерского учета и аудита: учебное пособие. – М.: Приор, 1999. – 425с.

11.      Виниаминов П.Л., Краснова В.И. Анализ финансового состояния предприятия. – Н. Новгород: Балахна-пресс, 2006. – 488с.

12.      Герчикова И.Н. Финансовый менеджмент. - М.: Инфра-М, 2003. – 208с.

13.     Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ годовой бухгалтерской отчетности. – М.: ДИС, 2004. – 216с.

14.     Дружинин А.И., Дунаев О.Н. Управление финансовой устойчивостью. -  Екатеринбург: ИПК УГТУ, 2005. – 363с.

15.      Ермоленко В.А. Анализ финансового положения предприятия: учебное пособие. – СПб.: Книжник, 2006. – 561с.

16.     Ефимова О.В. Финансовый анализ. – М.: Бухгалтерский учет, 2005. – 208с.  

17.     Задачи финансового менеджмента./ Под ред. Муравья Л.А., Яковлева В.А. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 2004. – 358с.

18.     Ириков В.А., Ириков И.В. Технология финансово-экономического планирования на фирме. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 249с.

19.     Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. - М.: Финансы и статистика, 2000. – 514с.

20.     Ковалев В.В., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. – М.: Центр экономики и маркетинга, 2004. – 192с.

21.     Ковалев В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и  статистика, 2003. – 512с.  

22.     Кондраков Н.П. Основы финансового анализа. – М.: Главбух, 2003. – 314с.

23.      Козлова Е.П., Галанина Е.Н. Финансовый анализ и аудит. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 285с.

24.      Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент. – М.: Дело и сервис, 2001. – 319с.

25.     Мальцев В.А. Финансовый менеджмент: введение в управление капиталом. – Новосибирск: СИФБД, 2006. – 436с.

26.      Лупей Н.А. Методические рекомендации по учету финансовых результатов деятельности организаций: практическое пособие. – СПб.: Книжник, 2003. – 258с.

27.      Лапина В.П. Мартынов А.Ю. Анализ финансовых показателей деятельности предприятия: практическое пособие. – СПб.: Финансист, 2004. – 260с.

28.      Новодворский В.Д., Пономарева Л.В., Ефимова О.В. Бухгалтерская отчетность: составление и анализ. – М.: Бухгалтерский учет, 2002. – 280с.    

29.      Никольская Э.В., Лозинская В.Б. Финансовый анализ. – М.: МГАП Мир книги, 2003. – 316с.

30.       Нестеров В.О., Карпенко С.Н. Финансовый анализ и учет. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 341с.

31.     Олейник И.С., Коваль И.Г. Финансовый менеджмент. – Обнинск: 2004. – 187с.

32.     Основы производственного менеджмента./ Под ред. Табурчака П.П. – СПб.: Книжник, 2005. – 260с.

33.     Павлов Л.Н. Финансовый менеджмент. Управление денежным оборотом предприятия. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 337с.

34.      Роговцев И.И., Ларионова Н.С. Финансовый анализ. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 426с.

35.      Родионова В.М., Федотова М.А., Дружинин А.Ю. Финансовая устойчивость предприятия в условиях инфляции. – М.: Литера плюс, 2002. – 265с.

36.     Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 6-е изд., перераб. и доп. – Минск: Новое знание, 2005. – 688с.

37.     Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент: российская практика. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 118с.   

38.     Управление предприятием и анализ его деятельности./ Под ред. Наумова С.Ю. – Саратов: Издательство саратовского университета, 2005. – 268с.  

39.     Управление предприятием и анализ его деятельности./ Под ред. Титаева В.Н. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 420с.   

40.     Финансовый менеджмент./ Под ред. Стояновой Е.С. – М.: Перспектива, 2004. – 216с.    

41.     Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Методика финансового анализа. – М.: Инфра-М, 2001. – 512с.

Приложения

Приложение 1 «Схема организационной структуры»

Схема организационной структуры

Приложение 2 «Бухгалтерский баланс»