Оценка экономической целесообразности производства ПЭВМ, с помощью электронной модели.
Предполагаемое
название изделия - “Т-комп”, что должно символизировать скорость его работы.
Комплектующие материалы для данного изделия были выбраны по технологиии [9] и благодаря информации, размещенной на
сервере компании iXBT
Hardware [15]. На
основании материалов официального тестирования отдельных видов оборудования
были отобраны комплектующие по принципу «качество-цена» (таб. 4.1.1):
Таблица 4.1.1 Список комплектующих материалов
№ п/п
Наименование
Производитель
Характеристика
1
Материнская
плата
MB ASUS P2B-F
Intel 440BX AGPset, 4xDIMM, 5xPCI, 2xISA
2
Процессор
Intel
Pentium II
350
3
Память
Dimm 128Mb
SDRAM
4
Винчестер
Seagate
ST38641A
8.4Gb
rpm 5400 Ultra-DMA
5
Видеокарта
ASUS
AGP-V3200
3DFx
Banshee, 16Mb SGRAM
6
Дисковод
Mitsumi
1,44
mb
7
Корпус
ATX
8
Клавиатура, коврик, мышь
9
CD-ROM
ASUS
36x
10
Звуковая плата
Creative
64
PCI (OEM)
11
Монитор
15"
LG
SW
57M Multimedia
12
Модем
USR Courier
57600 int
V.Everything X2.US Canada
Дизайн изделия в
целом выполнен на достаточно высоком эстетическом уровне. Предлагаемое изделие
не только будет выполнять свои основные функции, но и украсит дом или офис
покупателя.
Предполагаемая
цена - 6409,79 грн.
4.2 Анализ положения дел в
отрасли.
В настоящее время
в сфере производства персональных компьютеров наметился сдвиг в сторону средств
мультимедиа, однако в целом отрасль недостаточно оперативно реагирует на
возросшие потребности в них. Большая часть имеющихся на рынке изделий такого
рода уступают предлагаемому продукту по цене и в технических параметрах, и не в
полной мере удовлетворяют потребности рынка. Заметна необходимость в самой современной
и действительно качественной мультимедийной рабочей станции. На основании этого
можно ожидать устойчиво высокого спроса на предлагаемое изделие.
Так как научно-технический
прогресс в данной отрасли идет как нигде быстро, потребуется текущий пересмотр
технического уровня изделия и приведение его в соответствие с потребностями. Но
на данный момент актуальность технического уровня изделия позволяет произвести такой
пересмотр не ранее чем через два года после начала производства, хотя с быстрым
ростом развития информационных технологий возможен реальный пересмотр состава
комплектующих и заменой отдельных их видов.
Следует заметить,
что с высокой популяризацией глобальной сети Internet на Украине возникает потребность в качественных ПК для работы,
ведь Internet - это не только информация
со всего мира, но и возможность миру заявить о себе. Раньше считалось: «если у фирмы нет электронной почты, это свидетельствует о
ненадежности бизнеса», - так было вчера. Сегодня жизнь указывает на другие
ориентиры и ставит иные цели. Теперь говорят, что "если вас нет в Web, то
вы не существуете в природе». [14]
Как упоминается в
журнале «Мир ПК» №3 от 1998г. «Фирма или компания, не имеющая выхода в
Интернет, не имеет своего лица». Отсюда можно сделать вывод, который сегодня на
устах у всех деловых людей: «Кто владеет информацией – тот владеет ситуацией».
И еще
немаловажная причина приобретения предлагаемого продукта – это недорогая
станция для графики. Конечно, для рекламных компаний и издательств он не
подойдет, но для фирм, которые хотят сэкономить деньги на рекламных макетах,
листовках и этикетках, этот продуктбудет очень полезным. Прелагаемый продукт
может полностью работать с графическими пакетами и, причем, отличается
невысокой ценой, так что за ним большие перспективы.
4.3 Анализ рынка
При изучении
рынка в основном принимаются во внимание три основных блока информации [13]:
1) внутренние
сведения, данные о деятельности предприятия и его конкурентов;
2) результаты
специальных исследований и наблюдений;
3) общие
социально-экономические показатели развития страны, региона, конкретной местности
и т. д.
Первый блок - это
показатели, которые можно измерить количественно:
• издержки и
прибыль;
• абсолютные и
относительные объемы продаж за прошлый, текущий и ожидаемый периоды;
• объем
производства, производительность, производственные мощности, стоимость рабочей
силы, сырья, запасов;
• цены на товары
и услуги;
• расходы на
организацию сбыта, включая каналы товародвижения, на содержание, транспортировку,
гарантии выполнения договорных обязательств (штрафы, неустойки, страховые
суммы и. т. п.).
Второй блок
включает информацию, получаемую путем специальных наблюдений и позволяющую
проанализировать такие показатели:
• потребительские
свойства рыночного продукта;
• состав и
количество покупателей, конечных и промежуточных потребителей, их вкусы,
предпочтения, покупательную способность, особенности принятия покупательских
решений, обеспеченность различными товарами и услугами;
• наилучшие формы
организации сбыта, сервисных услуг, состояние рекламы;
• специальные
вопросы, характерные для данной отрасли.
Третий блок
составляет общая социально-экономическая информация - разнообразные сведения,
имеющие значение для фирм, работающих по маркетинговым программам:
• структура
доходов, расходов, сбережений, покупательских фондов населения и субъектов хозяйствования;
•
демографические, социальные, политические, экономические тенденции (а в числе
последних - изменения объемов и темпов роста производства, инфляции, эмиссии и
т.д.);
• общая динамика цен;
• внешняя торговля;
• политика государства в области
налогообложения, порядок предоставления кредитов, инвестиций, хозяйственных
льгот, меры контроля и регулирования бизнеса;
• ожидаемые изменения в
законодательстве, курсы валют и др.
Указанные виды
необходимой для анализа рынка информации не являются исчерпывающими. Методы,
применяемые фирмами для сбора требующейся информации, также различны. Главное
заключается в том, что любая информация, собираемая для исследования, должна
быть достоверной, полной, непрерывной, точной, надежной и своевременной.
Пригодна ли информация к использованию, - это показывают тщательный анализ
полученных сведений, выявление ошибок, сопоставление информации имеющейся и
вновь полученной.
На практике
основными источниками рыночной информации считаются:
1) статистическая
отчетность (общая и внутрифирменная, внутриотраслевая);
2) статистика
бюджетов семей;
3) результаты
специальных наблюдений, осуществляемых специальными учреждениями, институтами,
самой фирмой;
4) оперативные
бухгалтерские и другие финансово-хозяйственные сведения фирм, предприятий,
учреждений, организаций, сведения о научно-техническом прогрессе;
5) исходные
данные для расчетов других показателей, которые нельзя получить путем прямого
наблюдения.
Комплексное
изучение рынка — процесс сложный, требующий знаний в области психологии, экономики,
социологии, статистики и других смежных наук. Оздоровление предприятия часто
сопровождается изменениями и в ассортиментной политике. При изменении
ассортиментной политики необходимо учитывать жизненный цикл рыночного продукта,
так как в соответствии с изменениями ассортиментной политики изменяется и
маркетинговая стратегия предприятия. Концепция жизненного цикла заставляет
руководителей анализировать деятельность предприятия не только с точки зрения
настоящего, но и с позиций его развития в будущем (освоение новой продукции).
4.4 Анализ рынка
сбыта
Судя по поведению
рынка, а именно по собственной информации Microsoft, рынок за прошлый год вырос на 11% и составил 90
млн. систем. При этом был отмечен большой рост продажи компьютеров локальной
сборки в общем числе ПК. Так в 1997 году ПК местной сборки составляли 3,5%; в
1994 г. – 20,4%; в 1998 г. – уже 27%.
В Украине, по данным IDC, в 1998 году было продано
около 100 тыс. ПК, т.е. рост по отношению к 1997 году составил 17%. По мнению
представителей Microsoft в Украине ярко выражен «кризис потребления ПК» [18].
Данное изделие первоначально
предназначено для продажи в пределах центра Украины, так как именно в этой
части страны наиболее ярко выражена потребность в предлагаемом продукте. Это
связано с наличием большого числа крупных городов, в котором плотность
расположения фирм и отдельных пользователей - потенциальных покупателей изделия
несоизмеримо выше, чем в остальной части страны. Это связано также и с лучшими
финансовыми возможностями жителей крупных городов.
Основной
планируемый вид продаж - поштучный. Однако для покупателей, приобретших более 3 изделий, планируются скидки в
размере 3-7% от общей стоимости изделий.
Для продвижения
изделия на рынок будет широко использоваться реклама в средствах массовой
информации. Планируется широкое участие в форумах и выставках по данной
тематике. Это представляется полезным для пропаганды предлагаемого изделия, завоевания
известности и авторитета и для привлечения покупателей.
Уже в первое
время ожидается высокая рентабельность, осуществляющаяся за счет сравнительно
невысокой себестоимости продукта, являющейся результатом оптовых покупок
комплектующих, преимущественно у фирм - производителей, т.к. это даст возможность
получить комплектующие по самым низким ценам.
4.5 Анализ конкуренции.
В настоящее время на рынке нельзя
выделить крупнейшего производителя изделий такого рода. Существует множество
мелких и средних компаний, которые пытаются заполнить эту нишу на рынке, а
именно: «Астат», «Формула-А», Dia West, MDM-Servis, «Квазар-Микро», EPOS, K-Trade, Navigator, NOOS Ukraine, Future Electronics (Запорожье), RIM-2000 (Днерпопетровск), МКС (Харьков), АМИ (Донецк) [18], однако объем и технический уровень
их продукции, по оценкам экспертов, явно недостаточен для удовлетворения рыночных
потребностей. Как правило, фирмы-конкуренты не делают упор на мультимедийные
станции, и подобные продукты присутствуют у них в ряду других. Конкуренты
широко используют рекламу, в основном в печатных изданиях, и практикуют выпуск
своих рекламных брошюр и листков (но далеко не все). Но, как уже было замечено,
профессиональные и легко доступные по цене мультимедийные продукты занимают
меньшую часть в спектре оборудования, предлагаемом фирмами-конкурентами. В
отношении данного продукта конкурентоспособный потенциал рассматриваемого
предприятия по отношению к самым крупным конкурентам имеет весьма весомую
перспективу.
4.6 Оценка риска проекта.
Исходя из
материалов общественных прогнозов, проведенными во многих компаниях как Украины
так и стран СНГ, была проведена оценка риска, согласно методике [1], приведенной в таблице 4.6.1 [15, 16].
Таблица 4.6.1 Описание рисков.
Вид
риска
Вероятность
Приоритет
Повышение цен на комплектующие
0.3
1
Недостаточный спрос
0.2
1
Снижение цен конкурентами
0.5
2
Неплатежеспособность потребителей
0.3
2
Рост налогов
0.1
2
Появление альтернативного продукта
0.3
2
Нестабильное качество комплектующих
0.1
1
Недостаток оборотных средств
0.2
2
Недостаточный уровень зарплаты
0.2
2
Диаграмма
4.6.1. Соотношение рисков по вероятности
Отношение веса
первого приоритета ко второму f=3. Веса групп:
W2=2/K*(f+1)=0.25
(где К - № приоритета = 2)
W1=(W2*(K-1)*f+1-1)/K-1=0.75
Веса простых
рисков в первой приоритетной группе равны 0.75/3=0.25
Во второй группе:
0.25/6=0.042.
Таблица 4.6.2 Оценка риска в весовых категориях
Вид риска
Вероятность
Вес
Баллы (вер*вес)
Повышение цен на комплектующие
0,3
0,25
0,0750
Недостаточный спрос
0,2
0,25
0,0500
Снижение цен конкурентами
0,5
0,042
0,0210
Неплатежеспособность потребителей
0,3
0,042
0,0126
Рост налогов
0,1
0,042
0,0042
Появление альтернативного продукта
0,3
0,042
0,0126
Нестабильное качество комплектующих
0,1
0,25
0,0250
Недостаток оборотных средств
0,2
0,042
0,0084
Недостаточный уровень зарплаты
0,2
0,042
0,0084
ИТОГО
-
-
0,2172
Принимая показатель ИТОГО за 100
баллов, находим значения рисков в баллах (Таб. 4.6.3):
Таблица 4.6.3 Риск отображенный в баллах
Вид риска
Значение в
баллах, %
Повышение цен на комплектующие
34,53
Недостаточный спрос
23,02
Снижение цен конкурентами
9,67
Неплатежеспособность потребителей
5,80
Рост налогов
1,93
Появление альтернативного продукта
5,80
Нестабильное качество комплектующих
11,51
Недостаток оборотных средств
3,87
Недостаточный уровень зарплаты
3,87
Диаграмма 4.6.2 Виды риска в %
соотношении
По результатам
видно, что риски можно поделить на три основные категории:
-
высокий
риск (опасный):
-
повышение
цен на комплектующие – 34,53%,
-
недостаточный
спрос – 23,02%;
-
средний
риск (менее опасный):
-
нестабильное
качество комплектующих – 11,57%,
-
снижение
цен конкурентами – 9,67%;
-
низкий
риск (не опасный, но следует принимать во внимание):
-
неплатежеспособность
потребителей – 5,80%,
-
появление
альтернативного продукта – 5,80%;
-
несущественные
риски:
-
недостаток
оборотных средств – 3,87%,
-
недостаточный
уровень зарплаты – 3,87%,
-
рост
налогов – 1,93%.
Главная мера по
борьбе с высокими рисками – это расширение спектра фирм-поставщиков. По оценкам
экспертов средние вероятности риска 1 при увеличении числа поставщиков в 2 раза
составит 0.1. Однако при этом произойдет увеличение средней вероятности
реализации риска 3 до 0.15.
Для улучшения
спроса необходимо произвести широкую рекламную кампанию в СМИ и тем самым
уменьшить вероятность его реализации, по оценкам, до 0.15.
Мера для борьбы
со средними рисками – это более тщательный выбор поставщиков. При его
реализации нужно ограничить их круг надежными фирмами, хотя это и повысит
вероятность риска всего на 1. На снижение цен конкурентами следует тоже снизить
цены за счет увеличения производства или снижения закупочных цен на
комплектующие.
Реакция на низкий
и несущественные риски как показывает опыт многих компаний, не является
основополагающей и несет в себе те действия, которые выполняются по мере
возникновения высоких и средних рисков, только в меньшей степени реагирования.
Стоимость
предлагаемого изделия без НДС будет составлять: себестоимость * % на прибыль +
себестоимость = 4451,24 * 20% + 4451,24 = 5341,49 грн.
Итого с НДС = 20%
получаем 6409,79 грн.
Таблица 4.7.2 Комплектующие
материалы и их характеристики[3]
№ п/п
Наименование
Производитель
Характеристика
Цена, грн.
1
Материнская
плата
MB ASUS P2B-F
Intel 440BX AGPset, 4xDIMM, 5xPCI, 2xISA
432,00
2
Процессор
Intel Pentium II
350
648,00
3
Память
Dimm 128Mb
SDRAM
536,00
4
Винчестер
Seagate ST38641A
8.4Gb rpm 5400 Ultra-DMA
576,00
5
Видеокарта
ASUS AGP-V3200
3DFx Banshee, 16Mb SGRAM
324,00
6
Дисковод
Mitsumi
1,44 mb
44,00
7
Корпус
ATX
128,00
8
Клавиатура,
коврик, мышь
40,00
9
CD-ROM
ASUS
36x
152,00
10
Звуковая плата
Creative
64 PCI (OEM)
100,80
11
Монитор
LG
15" LG SW 57M Multimedia
576,00
12
Модем
USR Courier
57600 int V.Everything X2.US Canada
604,80
Итого:
4161,60
Диаграмма 4.7.1 Цены на
комплектующие.
Таблица
4.7.3 Обоснование амортизации.
№ п/п
Наименование оборудования
Цена, грн
Кол-во
Срок службы, лет
Суммарная амортизация за год
Стоимость 1 часа работы (грн)
Отработанное время (лет)
Сумма амортизации на 1
компьютер, грн.
1
Тестовая сеть:
- Сервер Pentium II 450
6000
1
6
1500,00
0,71
1
2,13
- Терминал Pentium II 350
4162
4
3
1040,40
0,49
1
1,48
2
UPC
1000
1
6
250,00
0,12
1
0,36
3
Набор инструментов
100
2
3
25,00
0,01
1
0,04
Итого:
4,00
Амортизация
считается по формуле: амортизация = стоимость * 6.25%.
Коэфициент 6.25% берется за квартал,
т.е. за 3 месяца.
Стоимость 1 часа
работы расчитываем исходя из:
22 рабочих дня в
месяце на 12 месяцев и 8 ч. рабочего дня = 2112 ч в год.
Стоимость 1 часа работы приводится в
таблице. Исходя из того, что планируется собирать по 5 компьютеров в день то на
1 компьютер будет затрачено примерно 3 часа.
Таблица 4.7.4 Зарплата производственных рабочих
№ п/п
Должность
Ставка, грн
Отработано, дней
Кол-во, чел.
Сумма, грн.
1
Сборочный рабочий
300
1
2
27,27 грн.
2
Бухгалтер
350
0,5
1
4,55 грн.
3
Менеджер по
реализации
300
1
1
13,64 грн.
4
Директор
400
1
1
18,18 грн.
Итого:
67,05 грн.
Зарплата всех сотрудников в день составляет 67,05 грн.
В день в среднем производиться 5 компьютеров. Отсюда
затраты на оплату труда при производстве 1 компьютера составят 67,05 / 5= 13,41
грн.
4.8 Прогноз объема производства
и реализации продукции.
Таблица
4.8.1 Прогноз объема производства и реализации продукции.
Годы
Квартал, месяц
Объем пр-ва в натуральных единицах
Цена за единицу продукции,
грн.
Выручка, грн.
1
Январь
25
6409,79
160244,77
Февраль
25
6409,79
160244,77
Март
50
6409,79
320489,53
Апрель
50
6409,79
320489,53
Май
75
6409,79
480734,30
Июнь
75
6409,79
480734,30
Июль
75
6409,79
480734,30
Август
80
6409,79
512783,25
Сентябрь
85
6409,79
544832,20
Октябрь
90
6409,79
576881,15
Ноябрь
95
6409,79
608930,11
Декабрь
100
6409,79
640979,06
2
1-й квартал
300
6281,59
1884478,44
2-й квартал
300
6281,59
1884478,44
3-й квартал
300
6281,59
1884478,44
4-й квартал
320
6281,59
2010110,34
3
за год
1250
6217,50
7771871,11
Снижение цены на продукт
предусматривает на 2-й год 2% от полной стоимости и на 3-й год 3%.
Диаграмма
4.8.1 Диаграмма прогнозирование объемов производства по годам
Диаграмма 4.8.2 Прогноз объема производства и
реализации продукции по квартально
Таблица 4.8.2 Расчет ожидаемой прибыли при
изменении объемов производства
Период реализации (год)
Объём пр-ва в натур. Едини-цах
Увеличение запланированного
объема в раз
Полная се-бест. Еди-ницы продукции,
грн.
Объем*себе-стоимость, грн.
Цена за единицу продукции, грн
Ожидаемая выручка, грн
Ожидаемая прибыль, грн
1-й
25
2
4451,24
222562,17
6409,79
320489,53
97927,36
50
2
4451,24
445124,35
6409,79
640979,06
195854,71
75
2
4451,24
667686,52
6409,79
961468,59
293782,07
80
2
4451,24
712198,96
6409,79
1025566,50
313367,54
85
2
4451,24
756711,39
6409,79
1089664,40
332953,01
90
2
4451,24
801223,83
6409,79
1153762,31
352538,48
95
2
4451,24
845736,26
6409,79
1217860,22
372123,95
100
2
4451,24
890248,70
6409,79
1281958,12
391709,43
2-й
300
2
4451,24
2670746,09
6281,59
3768956,88
1098210,79
320
2
4451,24
2848795,83
6281,59
4020220,67
1171424,84
3-й
1250
2
4451,24
11128108,70
6217,50
15543742,23
4415633,53
4.9 Счет
прибылей и убытков по продукту.
Таблица
4.9.1 Расчет себестоимости переработки продукции за 2-й квартал 1-го года г.
Запланированный объем пр-ва
Объем пр-ва
Полная себестоимость продукции,
шт./грн.
Изменения цены изделия на %,
от объема
Себестоимость переработки ед.
продукции, грн.
Общий объем переработки, грн.
50
75
4451,24
1%
4406,73
330504,83
75
100
4451,24
2%
4362,22
436221,86
75
125
4451,24
3%
4317,71
539713,27
Таблица
4.9.2 Счет прибылей и убытков за 3-й месяц 1-го года.
№ п/п
Показатели
Прибыль, грн.
Убыток, грн
1
Выручка
320489,53
-
2
Себестоимость готовой продукции
-
222562,17
3
Налог на добавленную стоимость (20%)
-
64097,91
4
Балансовая прибыль
33829,45
5
Налог на прибыль (30%)
-
10148,84
6
Чистая прибыль
23680,62
-
4.10Баланс доходов и расходов по чистой
прибыли.
Таблица
4.10.1 Баланс доходов и расходов по чистой прибыли за 3-й месяц 1-го г.
№
П/п
Показатели
Доход,
Грн.
Расход,
Грн.
1
Чистая прибыль
23680,62
-
2
Санкции и штрафы
-
-
3
Отчисления в резерв
-
2000
4
Отчисления в фонд развития производства
-
3000
5
Отчисления в фонд социального развития
-
-
6
Отчисления в долевой фонд
-
-
7
Нераспределенная прибыль
18680,62
-
4.11 Расчет коэффициентов оценки
финансовой деятельности предприятия
Таблица 4.11.1 Рентабельность
Рентабельность
производимого изделия
1.351
Рентабельность
продукции
0.328
Рентабельность
продаж
0.247
Таблица
4.11.2 План денежных поступлений и выплат на период разработки и реализации
проекта, грн.
№ п/п
Показатели
Годы освоения мощности
1-й
2-й
3-й
1
Поступления, в т.ч.
1,1
Стартовый капитал
2500000,00
0,00
0,00
1,2
Выручка
5288077,25
7663545,65
7771871,11
2
Всего поступлений
7788077,25
7663545,65
7771871,11
3
Прибыль
734455,17
929704,52
872443,72
4
Платежи, в т.ч
4.1
Годовая себестоимость пр-ва
3672275,87
5430517,04
5564054,35
4.2
НДС
881346,21
1303324,09
1335373,04
4.3
Налог на прибыль (30%)
220336,55
278911,36
261733,12
5
Чистая прибыль
514118,62
650793,16
610710,61
Диаграмма 4.11.1
Денежных поступлений и выплат на период разработки проекта
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В выпускной
квалификационной работе была проанализирована организационная структура
предприятий, выявлена суть управленческой деятельности на предприятии, определено
значение внутрифирменной системы информации, проанализирован рынок программных
продуктов и сделано заключение о необходимости использования MS Excel во внутрифирменной структуре предприятия.
С помощью MS Excel
создана электронная модель, позволяющая провести исследования по сути управленческой
деятельности на предприятии, по организации документооборота, внутрифирменной
системе информации и систем организации упорядочения потока информации.
Проведен анализ
программного продукта Excel
применительно к
работе предприятия, на основании которого сделан вывод о том, что созданные на
базе MS Excel
электронные модели, ускоряют документооборот, повышают эффективность обработки потока информации,
организовывают коллективную работу над документами, систематизируют прохождение
документов внутри различных структур на предприятии. Сформулированы минимальные
требования, которые необходимы для установки Excel на персональный компьютер (486 DX2/33, с оперативной памятью не ниже 4 мегабайт и объемом жесткого
диска не меньше 50 мегабайт).
Результат оценки
финансовой деятельности предприятия, полученный с помощью электронной модели на
базе пакета MS Excel, позволяет сделать вывод о
том, что данное предприятие является рентабельным с повышенной степенью риска.
На примере
расчета экономических показателей производства ПЭВМ было показано, что
электронные модели, созданные на базе MS Excel, позволяет
сократить количество рутинных операций по анализу данных и получить точные
результаты.
На основе анализа
электронных моделей можно сделать вывод, что Excel является универсальным пакетом, который применим для любого
раздела экономической теории. Создавая похожие модели на предприятиях, можно добиться
увеличения эффективности труда за счет сокращения времени обработки информации.
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Попов В.М., Кураков Л.П.,
Ляпунов С.И., Мингазов Х.Х. «Бизнес-план: отечественный и зарубежный опыт.
Современная практика и документация», 1996
2. «Локальные вычислительные
сети». Cправочник. Под ред. С.В. Назароваю М.: “Финансы и статистика”, 1994
3. Гусева Т.И., Башин Ю.Б.
«Проектирование баз данных в примерах и задачах». - М.: “Радио и связь”, 1992
4. Колесник А.П. «Компьютерные
системы в управлении финансами». - М.: “Финансы и статистика”, 1994
5. Герчикова И.Н. «Менеджмент».
Учебник. - М.: “Банки и биржи”, ЮНИТИ, 1994
Главная