Оценка интеллектуальной собственности

- метод восстановительной стоимости заключается в суммировании затрат в рыночных ценах, существующих на дату оценки, на создание объекта, идентичного объекту оценки, с применением идентичных материалов и технологий, с учетом износа объекта оценки. 

- метод исходных затрат заключается в суммировании  исторических (первоначальных) затраты, пересчитанных с учетом настоящих условий с учетом индекса изменения цен в данной отрасли.

При доходном подходе стоимость неосязаемого актива или интереса в неосязаемом активе определяется путем расчета приведенной к текущему моменту стоимости прогнозируемых будущих выгод. При доходном подходе могут использоваться следующие методы оценки:

- метод дисконтированного денежного потока (DCF), (рассчитываются денежные поступления для всех будущих периодов. Эти поступления конвертируются в стоимость путем применения ставки дисконтирования и использования техники расчета стоимости, приведенной к текущему моменту;

- метод прямой капитализации (превышение поступлений над затратами), которая может извлекаться из неосязаемого актива и которая может возникать, в частности, за счет надбавки к цене, снижения затрат или эффекта масштаба;

- метод остаточного дохода или распределения остаточного дохода, (метод остаточного дохода используется для конвертации дохода в стоимость. В этом случае репрезентативная величина дохода делится на ставку капитализации или умножается на мультипликатор дохода);

- экспресс – оценка, (предусматривает расчет обобщенного показателя эффективности на основе анализа динамики изменения суммарного денежного потока на всем периоде реализации инвестиционного проекта);

- расчет стоимости роялти или арендной платы, которые пользователь неосязаемого актива должен был бы в ином случае выплачивать законному собственнику неосязаемого актива;

- метод освобождения от роялти, (метод базируется на предположении, что рассматриваемая интеллектуальная собственность не принадлежит реальному владельцу, а является собственностью другого предприятия. Последнее предоставляет интеллектуальную собственность на лицензионной основе при условии уплаты роялти. Таким образом, вычисляется псевдоэкономия расходов по оплате роялти, капитализированная величина которых может рассматриваться в качестве эквивалента рыночной стоимости интеллектуальной собственности);

- метод избыточной прибыли, (основан на расчете экономических выгод, связанных с получением прибыли за счет нематериальных активов, не отраженных на балансе предприятия и обеспечивающих прибыль на активы или собственный капитал выше среднего уровня);

- правило 25%., (за время существования патентной охраны сформировалась определенная традиция, согласно которой претендент изъявлял готовность платить патентообладателю 25% ожидаемой валовой прибыли, заработанной конкурентом благодаря лицензии);

- метод реального экономического эффекта.

- метод экспертной оценки, (метод прогнозирования, основанный на достижении согласия группой экспертов).

                                                               - 11 -

7. Вопрос:  Как осуществляется передача прав интеллектуальной собственности?

Ответ:  Передача другим лицам права использования объектов интеллектуальной собственности осуществляется на основе предоставления:

- договора об уступке прав (патента);

- лицензионного договора (соглашения).

По договору об уступке патента происходит продажа всех исключительных прав на запатентованный объект промышленной собственности и приобретение этих прав другим лицом, которое становится новым патентообладателем по договору. Договор требует регистрации. В договоре об уступке товарного знака должны быть указаны номер свидетельства на товарный знак, перечень товаров, в отношении которых уступается товарный знак.

Лицензионное соглашение - это соглашение о приобретении прав на использова­ние объектов интеллектуальной собственности, заключенное между лицензиаром (владельцем исключительных прав) и лицензиатом (получателем прав в отношении объекта лицензионного соглашения). По объему передаваемых прав лицензионные соглашения можно разделить на следующие виды.

- Лицензия неисключительная (простая) - договор, предусматривающий передачу лицензиату (покупателю) прав на использование объекта интеллектуальной собственности с сохранением за лицензиаром (правообладателем) права на использование и права выдачи лицензии другим лицам.

- Лицензия исключительная - договор, предусматривающий передачу лицензиату прав на использование объекта интеллектуальной соб­ственности с сохранением за лицензиаром права на использование, но без сохранения права выдачи лицензий другим лицам по способам, срокам и территориям использования, установленным в договоре.

- Лицензия полная - договор, предусматривающий передачу лицензиату прав на использование объекта интеллектуальной собственности без сохранения за лицензиаром права на использование и права выдачи лицензий другим лицам по способам, срокам и территориям использования, установленным в договоре.

- Лицензия перекрестная (кросс-лицензия) - правовой документ по взаимному предоставлению патентных прав различными патентодателями.

- Сублицензия - разновидность простых и исключительных лицензий, отличающаяся от последних тем, что заключает их контрагент лицензиата, купивший первоначальную лицензию. По условиям и объему передаваемых прав сублицензия полностью зависит от первоначально заключенного лицензионного договора.

По предмету договоров различают следующие виды лицензионных соглашений;

- Патентная лицензия - предоставляет лицензиату право на использование изобретения, изготовление на его основе продукта, продажу продукта. Договор недействителен без регистрации. Информация о заключенных исключительных и неисключительных лицензиях публикуется в официальных изданиях Роспатента.

- Беспатентная лицензия - договор о передаче ноу-хау (коммерческой тайны). Обязательным условием такого договора является обоюдное обеспечение конфиденциальности в отношении ноу-хау. Данный вид договора не требует регистрации.

                                                               - 12 -

- Лицензия о предоставлении права на использование товарного знака должна содержать срок, на который предоставляется лицензия, способы использования товарного знака, перечень товаров, которые будет индивидуализировать товарный знак. По исключительной лицензии лицензиар не использует товарный знак на срок действия лицензии, по неисключительной - сохраняет право использовать товарный знак за собой.

- Франчайзинговый договор (договор о коммерческой концессии) заключается при передаче технологий. В отличие от патентной лицензии здесь передаются техпроцесс и оборудование, включая ноу-хау. Разновидностями франчайзинга являются прямой франчайзинг (простая лицензия) и мастер франшиза (исключительная лицензия).

- Авторский договор - договор о передаче авторских прав. Наиболее распространенной формой передачи авторских прав является издательский договор (договор о публикации) - лицензия, выдаваемая издателю владельцем авторского права. Лицензия может быть выдана как на одно издание, так и на переиздание произведения. Лицензиату могут быть переданы дополнительные права: на предшествующую изданию публика­цию отрывков произведения, на хранение произведения в памяти компь­ютера, доступной широкой публике; на выдачу сублицензий.

- Оберточная лицензия заключается при продаже массовым пользователям программы для ЭВМ или базы данных. Условия лицензион­ного соглашения излагаются на передаваемых экземплярах. Вскрытие упаковки означает заключение договора

8. Вопрос:  Какова роль оценки интеллектуальной собственности при корпоративных трансакциях?

Ответ:    Трансакция – акт передачи прав собственности от одного экономического агента другому, а также это сделка, соглашение, сопровождаемое взаимными уступками. С точки зрения практики, наиболее существенными корпора­тивными трансакциями, в которых требуется оценка ИС незави­симым оценщиком, являются приватизации предприятий обо­ронного сектора и создание новых юридических лиц, если часть вкладов в уставный капитал вносится в виде ИС. В том и другом случае оценка является обязательной по закону. Кроме того, воз­можны случаи, когда в оценке НМА заинтересован собственник. Наконец, особый интерес представляет оценка НМА, передавае­мых по договору коммерческой концессии, т.е. при расширении бизнеса на основе франшизы.

9. Вопрос:  Дайте определение нематериальных активов. Перечислите их виды.

Ответ:   Нематериальные активы – это часть имущественного комплекса организации (ст. 132 ГК РФ), используемая в хозяйственной деятельности в течение периода, превышающего 12 месяцев, и приносящая доход. Нематериальные активы состоят из следующих видов;

                                                               - 13 -

а). Организационные расходы - расходы, связанные с разработкой учредительных

      документов предприятия и технико-экономических обоснований, затраты на

      подготовку кадров и др. (при внесении их в уставный фонд предприятия).

б). Деловая репутация. В соответствии с правилами бухгалтерского учета,

    деловая репутация организации определяется в виде разницы между

    покупной ценой организации (как приобретенного имущественного

    комплекса в целом) и стоимостью по бухгалтерскому балансу всех ее активов

    и обязательств. В деловую репутацию включают товарный знак, брэнд и т.д.

в). Интеллектуальная собственность, которая делится на объекты промышленной

    собственности и объекты авторского права и смежных прав. Объекты авторского

     права и смежных прав в свою очередь делятся на научно-техническую и

     производственную сферу, и гуманитарную сферу.

г). Нетрадиционные нематериальные активы, это объекты коммерческой тайны и

     интеллектуальный капитал («гудвилл»).

10. Вопрос:  Какая норма амортизационных отчислений предусматривается для нематериальных активов при невозможности установления срока их полезного использования?

Ответ:  Стоимость нематериальных активов погашается посредством амортизации.

Амортизация нематериальных активов производится одним из следующих способов начисления амортизационных отчислений:

- линейный способ - годовая сумма начисления амортизационных отчислений определяется исходя из первоначальной стоимости нематериальных активов и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта;

- способ уменьшаемого остатка – амортизационные отчисления рассчитываются исходя из остаточной стоимости нематериальных активов на начало отчетного года и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта;

- способ списания стоимости пропорционально объему продукции (работ) - начисление амортизационных отчислений производится исходя из натурального показателя объема продукции (работ) в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости нематериального актива и предполагаемого объема продукции (работ) за весь срок полезного использования нематериального актива.

По нематериальным активам, по которым невозможно определить срок

полезного использования, нормы амортизационных отчислений устанавливаются в расчете на 20 лет, но не более срока деятельности организации.

11. Вопрос:   Какие из перечисленных видов оценок стоимости нематериальных активов применяются в настоящее время в учёте: первоначальная, восстановительная, остаточная?

                                                               - 14 -

Ответ:   Первоначальная стоимость - это стоимость нематери­ального актива, по которой он (актив) первоначально учиты­вается на балансе предприятия. Эта стоимость слагается из затрат на создание (или приобретение) актива и его доводку, в результате которой он может использоваться на предприя­тии. Первоначальная стоимость актива определяется для объ­ектов:

- о внесенных учредителями в счет их вкладов в уставный капи­тал предприятия - по договоренности сторон;

- приобретенных за плату или безвозмездно у других пред­приятий и лиц -  экспертным путем (с помощью эксперта-оценщика).

Восстановительная стоимость (или стоимость воспроиз­водства) нематериального актива определяется суммой затрат, которые необходимо произвести, чтобы восстановить утрачен­ный актив. Восстановительная стоимость определяется затратным подходом.

Остаточная стоимость нематериальных активов представляет собой расчетную величину, получаемую  при вычитании из первоначальной стоимости накопленной за все время эксплуатации амортизации.

Для целей бухгалтерского учёта, в настоящее время нематериальные активы оцениваются по первоначальной стоимости.

12. Задача:  Определите расчётную ставку роялти, если известны следующие экспертные оценки для её составляющих:

Стартовая точка – 3,0%; Производственный риск – 0,6%; Коммерческий риск- 0,5%; Риск за конкуренцию со стороны альтернативных технологий – 0,1%; Риск за монополизацию рынка продукции – 0,4%; Риск низкой ликвидности – 1,0%.

Решение:   Ставка роялти (R) (величина периодических отчислений в пользу лицензиара (правообладателя). Представляет собой отношение величины отчислений в пользу лицензиара (прибыли лицензиара Прл-ра) к величине общей стоимости, цене (Ц) произведенной и реализованной лицензиатом (пользователем) продукции (услуг) по договору (Ц).

                                                             R = Прл-ра : Ц                                                                                             

Экономический смысл роялти заключается в распределении полученной от использования лицензии прибыли правообладателя (лицензиата, франчайзера) между ним и лицензиаром в согласованной пропорции, путем установления определенного процента от цены, произведенной и реализованной продукции в пользу правообладателя.

Цена (Ц) производства и реализации продукции (услуг) по лицензионному договору или договору коммерческой концессии в дальнейшем (договору) может быть представлена как сумма себестоимости производства и реализации продукции по договору (С) и общей прибыли (Пробщ), получаемой от производства и реализации новой продукции:

                                                           Ц = С + Пробщ  

                                                      Пробщ = Прбаз. + Прдоп  

 Ответ:      R = Стартовая точка – Производственный риск – Коммерческий риск – Риск за

                             конкуренцию – Риск за монополизацию – Риск низкой ликвидности = 0,4.  

                                                                - 15 -

13. Задача:  Оценить на 1.01.99 г. Стоимость изобретений и промышленных образцов, подтверждённых патентами при следующих данных:

- расчётный годовой объём выпуска изделий, производимых по изобретениям и промышленным образцам 500000 долл. и будет возрастать на 5% в год;

- ставка роялти 6%;

- расходы, связанные с поддержкой патентов на изобретения и промышленные образцы, составляют 10000 долл. и будут возрастать на 10% в год;

- ставки дисконтирования: 1-2 годы по 25%; 3-4 годы по 23%; 5-6 годы по 2%; 7-8 годы по 19%; 9-10 годы использования – 17%.

Решение:             а). Разбивка объёма выпуска изделий по годам

                               б). Разбивка расходов связанных с поддержкой патента

                                в). Определим среднегодовую прибыль

                                 г). Определим дисконтированные потоки по годам

Страницы: 1, 2, 3, 4