Ликвидность и платежеспособность банка

Теория управления пассивами, развивающая и дополняющая политику управления ликвидности коммерческих банков, основывается на следующих двух утверждениях.

Первое – коммерческий банк может решать проблему ликвидности путем привлечения дополнительных денежных средств, покупая их на рынке капитала. Реально данное утверждение нашло практическое воплощение в западных странах.

Второе - коммерческий банк может обеспечить свою ликвидность, прибегая к обширным займам денежных средств в Национальном банке либо у банков-корреспондентов, а также к займам, получаемым на рынке евровалют.

Коммерческие банки широко привлекают заемные средства. За счет них формируется больше 80% общей суммы активов. Благодаря использованию довольно дешевых заемных средств, в том числе депозитов, относительно небольшая прибыль от банковских операций, в конечном счете, должна достигать размеров, обеспечивающих акционерам приемлемый доход.

В широком смысле управление пассивными операциями представляет собой деятельность, связанную с привлечением средств вкладчиков и других кредиторов и определением соответствующей комбинации источников средств для данного банка. В более узком смысле под управлением пассивными операциями стали понимать действия, направленные на удовлетворение нужд в ликвидности путем активного изыскания заемных средств по мере необходимости. Способность размещать депозитные сертификаты и занимать евродоллары или средства в Центральном банке позволяет банку в меньшей степени зависеть от низкодоходных вторичных резервных активов, а это расширяет его возможности получать прибыль. Однако эти операции сопряжены с риском. В управлении пассивными операциями необходимо учитывать и этот добавочный риск и, кроме того, отношение между расходами на привлечение средств и доходом, который можно получить от вложения этих средств в займы или ценные бумаги. Следовательно, взаимосвязь между управлением активами и управлением пассивными операциями имеет решающее значение для прибыльности банка,

Деятельность коммерческих банков заключается в привлечении денег (в основном вкладчиков) и предоставлении их в ссуду либо инвестировании по более высоким ставкам. Это деятельность финансового учреждения, выступающего посредником между теми, кто располагает средствами в виде сбережений, и теми, кто в них нуждается. Операции по предоставлению ссуд тем, кто обладает высокой кредитоспособностью, и инвестированию в высококачественные ценные бумаги менее прибыльны по сравнению с операциями нефинансовых корпораций. Поэтому, чтобы обеспечить прибыль акционерам, необходим намного больший оборот, чем позволяют собственные средства.

В последние годы банки прибегают к обширным займам для обеспечения своей ликвидности. Такие займы стали называть управлением пассивами. Расширение масштабов использования заемных средств обусловлено увеличением спроса на банковские кредиты и относительно медленным ростом вкладов до востребования в последние годы. Усиление экономической активности и повышение темпов инфляции означали рост потребности хозяйственных фирм в кредите. Кроме того, как фирмы, так и частные лица стали более чувствительны к процентным ставкам, в связи с которыми, как уже указывалось, замедлился прирост вкладов до востребования. Увеличение расходов побудило банки более полно использовать свои ресурсы. Это привело к росту коэффициента ссуды/депозиты по сравнению с прошлыми годами.

 В следствии этого, в банках время от времени возрастает потребность в средствах. В международной практике эту временную потребность банки удовлетворяют с помощью межбанковских кредитов, резервных фондов, сделок РЕПО или займов на рынке евродолларов.

Межбанковские кредиты

Получение займа у Центрального банка или банка-корреспондента - это один из методов мобилизации средств для корректировки состояния резервов (а следовательно, и ликвидности), иногда называемый также методом «учетного окна» (discount window). Хотя этот метод выравнивания резервов не получил большого распространения, такие займы контролируются Центральным банком.

Получение займа у Центрального банка рассматривается как привилегия, а не право. Центральный банк нельзя считать надежным и постоянным источником средств. Срок, на который берется заем, зависит от многих факторов, например финансового положения банка, получающего заем, и состояния экономики.

Резервные фонды

Приобретение резервных фондов – один из самых распространенных методов использования кредита для целей обеспечения ликвидности. Эти Фонды представляют собой депозитные остатки, хранимые на счетах в Центральном банке. В результате неожиданного притока вкладов или сокращения ссуд у коммерческих банков могут образоваться избыточные резервы. А так как эти средства не приносят дохода, банки охотно предоставляют их на короткое время в распоряжение других банков; те же банки, которые нуждаются в средствах для восстановления обязательного объема резервов или приобретения активов, охотно покупают эти излишки.

Однодневные операции с резервными фондами по своей сути являются необеспеченными ссудами. Иногда сделка принимает форму соглашения об обратном выкупе, если один банк продает другому государственные ценные бумаги. Такие сделки обычно заключаются на один день, но по некоторым срок платежа может составлять неделю или даже несколько недель. Механика операций с резервными фондами довольно проста. При типичной необеспеченной сделке два банка договариваются о ее условиях: банк-продавец предлагает Центральному банку перечислить обусловленную сумму со своего резервного счета на резервный счет банка-покупателя. На следующий день при открытии банка происходит обратная сделка. Проценты уплачиваются обычно отдельным чеком.

Соглашения об обратном выкупе

В дополнение к межбанковским операциям с резервными фондами аналогичные сделки имеют место между банками и дилерами по государственным ценным бумагам, а также другими инвесторами. Эти сделки называются соглашениями об обратном выкупе (repurchase agreements - RP) или просто «репо». При такой сделке продажа активов производится на условиях обратного выкупа в установленный день и по заранее согласованной цене. Подобного рода соглашения стали важным каналом для временно свободных средств, так как их легко приспособить к нуждам обеих сторон. Они могут заключаться на срок от одного дня до нескольких месяцев, но большей частью – на короткий срок. Преимуществом «репо» является невысокий риск, ибо они обычно обеспечиваются государственными ценными бумагами. «Репо» – отличное средство выравнивания резервов банка. Когда банк продает активы с обязательством выкупить их обратно, платеж производится либо путем дебетования депозитного счета покупателя, либо чеком, выписанным на другой банк. В первом случае уменьшаются обязательные резервы банка, при получении же чека у банка-продавца возникает право на резервы банка, на который выписан чек. Хотя обычно объектом такой сделки служат ценные бумаги, им могут быть также ссуды.

Займы на рынке евродолларов

Получение займа на рынке евродолларов – это инструмент управления пассивами, доступный крупным коммерческим банкам, и пользуются им банки, как имеющие заграничные филиалы, так и не имеющие их. Евродоллары можно определить следующим образом. Это – вклады, выраженные в долларах США и хранящиеся в коммерческих банках, которые находятся за пределами США, включая филиалы американских банков. Евродоллары образуются, когда американский или иностранный вкладчик банка США переводит средства в заграничный банк или филиал американского банка. В результате указанной операции владение вкладом в США переходит к заграничному финансовому учреждению, а у последнего возникает обязательство, подлежащее погашению в долларах США. В этом случае совокупные банковские вклады в США остаются неизменными, но за границей появляется новое депозитное обязательство в долларах США – евродоллары.

Значительная часть займов в евродолларах выражается в увеличении обязательств американских банков перед своими заграничными филиалами, причем 75% займов приходится на филиалы крупнейших нью-йоркских учреждений. Европейские банки и филиалы, принимающие эти депозиты, уплачивают владельцам проценты по ставкам, которые обычно превышают ставки на денежном рынке США, и ссужают деньги американским и иностранным фирмам, а также банкам США. Когда коммерческие банки не в состоянии привлечь внутри страны средства, достаточные для удовлетворения спроса на кредит, они обращаются за недостающими ресурсами на рынок евродолларов. Чаще всего к этому источнику прибегают в периоды, когда у банков наблюдалось сокращение или лишь небольшое увеличение суммы передаваемых срочных депозитных сертификатов.

2. Управление платежеспособностью и регулирование деятельности коммерческого банка Национальным банком

2.1. Теория управления платежеспособностью

Также как и в управлении ликвидностью в управлении платежеспособностью различают несколько теорий.

По первой теории ликвидность банка лежит в основе его платежеспособности. Платежеспособность трактуется как способность банка в должные сроки и в полной сумме отвечать по своим обязательствам. Одна­ко она зависит не только от ликвидности баланса, но и от ряда других факторов. К их числу относятся: политическая и экономическая ситуация в стране или регионе, состояние денежного рынка, возможность рефинансирования в Национальном банке, развитие рынка цен­ных бумаг, наличие и совершенство залогового и банковского законодательства, обеспеченность собственным капиталом банка, надежность клиентов и банков-партнеров, уровень менеджмента в банке, специализация и разнообразие банковских услуг данного кредитного учреждения и других факторов. Одновременно указан­ные факторы влияют прямо или косвенно на ликвидность баланса банка, а также находятся в определенной взаимосвязи друг с другом. Сказанное можно проиллюстрировать в виде рисунка (см. рис. №5).

По второй теории под платежеспособностью понимают надежность, то есть способность в любой ситуации на рынке, а не в соответствии с наступающими сроками платежей выполнять взятые на себя обязательства.

Надежность банка зависит от множества различных факторов. Условно их можно разделить на внешние и внутренние.

Ко внешним относятся факторы, обусловленные воз­действием внешней среды на банк, то есть факторы, оп­ределяющие состояние финансового рынка, национальной и мировой экономики, политический климат в стра­не, а также форс-мажорные обстоятельства.

Ко внутренним относятся факторы, обусловленные профессиональным уровнем персонала, в том числе выс­шего, и уровнем контроля за проводимыми банком опе­рациями.

Вероятность неблагоприятного влияния конкретных факторов или их комбинации на надежность банка ха­рактеризуется рисками.

Под риском понимается угроза потери части своих ресурсов, недополучение доходов или произведение до­полнительных расходов в результате проведения финан­совых операций (размер возможных потерь определяет уровень рискованности этих операций). Риски появля­ются в результате несоответствия прогнозов реально раз­вивающимся событиям.

Риски очень сложно классифицировать по факторам, их вызывающим, так как их проявлению способствует воздействие совокупности различных как внешних, так и внутренних факторов. Например, причиной роста риска ликвидности может быть не только невозможность опера­тивного привлечения денежных ресурсов на межбанков­ском рынке, но и ошибки в планировании, некомпетент­ность персонала, низкое качество кредитного портфеля (угроза невозврата большой доли выданных кредитов).

Приведенные факторы могут стать причи­ной возникновения следующих наиболее распространен­ных банковских рисков:

·      риск ликвидности;

·      процентный риск;

·      кредитный риск;

·      рыночный риск;

·      политический риск;

·      валютный риск;

·      риск изменения конъюнктуры рынка;

·      страновой риск;

·      риск форс-мажорных обстоятельств.

Коммер­ческие банки управляют своей платежеспособностью при помощи методов распознавания, оценки и контролирования риска потери ликвидности и платежеспособности.

2.2. Функции Национального банка Республики Казахстан, направленные на поддержание платежеспособности банковской системы

Центральные банки стран рыночной экономики регулируют пла­тежеспособность коммерческих банков посредством установления ограничений обязательств банка, предела задолженности одного за­емщика, введения особого контроля за выдачей крупных кредитов, создания системы рефинансирования коммерческих банков и обяза­тельного резервирование части привлеченных средств, проведения процентной политики и осуществления операций с ценными бума­гами на открытом рынке. В настоящее время в нашей стране также регулируется платежеспособность коммерческих банков.

Национальный банк РК выполняет роль главного ко­ординирующего и регулирующего органа денежно-кре­дитной системы Казахстана. Одной из основных целей его деятельности является обеспечение эффективной и ста­бильной работы всей банковской системы. В связи с этим на НБ РК возложен ряд функций:

·      разработка и проведение кредитно-денежной поли­тики;

·      регулирование денежного обращения;

·      регулирование деятельности кредитных организа­ций и осуществление контроля за ними;

·      осуществление безналичных расчетов в общенаци­ональном масштабе;

·      организация валютного регулирования;

·      хранение золотовалютных резервов страны.

Для их выполнения НБ РК использует следующие инструменты и методы:

·      установление правил, регламентирующих деятель­ность кредитных организаций;

·      осуществление надзора за деятельностью кредит­ных организаций;

·      установление и осуществление контроля за соблюдением обязательных экономических нормативов кредитными организациями; В установление резервных требований;

·      рефинансирование кредитных организаций;

·      проведение дисконтной политики;

·      проведение операций на открытом рынке;

·      осуществление валютных интервенций.

Для поддержания надежности банковской системы Центральным банком активно используются все пере­численные выше инструменты.

Как уже отмечалось раньше, одной из основных функций НБ является надзор за деятельностью коммер­ческих банков, таким образом, регулирование их платежеспособности. В успешном решении этой задачи боль­шую роль играет система оценки финансового состояния банка. Такая оценка базируется на:

·      расчете обязательных нормативов;

·      анализе общей финансовой отчетности.

Как правило, в текущей работе подразделений НБ эти системы оценок используются комплексно. Инфор­мационной базой для анализа служат данные балансов банка, отчетов о прибылях и убытках, обо­ротные ведомости по балансовым счетам, общая финан­совая, данные о выполнении установленных экономиче­ских нормативов, расшифровки дебиторско-кредиторской задолженности, другие формы отчетности и имеющаяся информация о деятельности данного коммерчес­кого банка (вплоть до публикаций в печатных издани­ях). Так как основным синтезирующим источником ин­формации о деятельности коммерческого банка являет­ся баланс.

В ходе анализа баланса определяются специализация деятельности банка, состояние ликвидности, доходности и степени рискованности отдельных банковских операций.

Анализ упомянутых выше форм отчетности и другой имеющейся информации о деятельности банка произво­дится:

-     в динамике на ряд отчетных дат в сравнении с на­чалом года и другими отчетными датами за пери­од, не менее одного года;

-     в сравнении с показателями деятельности других банков региона, имеющих примерно одинаковый размер уставного фонда, собственных средств (капитала).

Пруденциальные нормативы Национального банка Республики Казахстан

Настоящим Положением, в соответствии со статьей 42 Указа Президента Республики Казахстан, имеющего силу закона, «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан» устанавливаются обязательные к соблюдению банками второго уровня (кроме государственных и межгосударственных) пруденциальные нормативы.

Норматив достаточности капитала коммерческого банка Управление достаточностью капитала

1. Собственные средства (собственный капитал банка, К) состоят(ит) из двух уровней. Капитал второго уровня берется в расчет собственного капитала в сумме, не превышающей капитал первого уровня.

2. Капитал первого уровня (К1) включает следующие компоненты:

a)    оплаченный уставной фонд[4];

b)   премии по акциям;

c)    фонды, резервы и нераспределенная прибыль прошлого года;

минус:

a)    нематериальные активы,

b)   убытки;

c)    превышение текущих расходов над доходами;

d)   несформированные провизии;

e)    износ МБП.

3. Капитал второго уровня (КII) включает следующие компоненты:

a)    прибыль текущего года

b)   превышение текущих доходов над текущими расходами

c)    переоценка основных средств и ценных бумаг;

d)   общие резервы (сформированные провизии по стандартным, нестандартным и неудовлетворительным кредитам) в сумме, не превышающей 1,25% суммы активов, взвешенных с учетом риска;

e)    субординированный срочный долг в сумме, не превышающей 50% суммы капитала первого уровня.

Субординированный долг - это необеспеченное обязательство банка, не являющееся депозитом, которое согласно юридически оформленным договорам погашается в последнюю очередь при ликвидации банка.

Включаемый в капитал второго уровня субординированный срочный долг должен иметь первоначальный срок погашения не менее 5 лет, причем в каждом году из последних пяти лет из расчета капитала исключается 20% первоначальной суммы субординированного долга.

4. Из собственного капитала вычитается всякое участие банка в собственном капитале других юридических лиц,

5. Достаточность собственных средств (собственного капитала) характеризуется двумя коэффициентами. отношением собственного капитала первого уровня к сумме активов
банка (k1) и отношением собственного капитала к сумме активов, взвешенных по степени риска (k2).

6. Отношение собственного капитала банка первого уровня к сумме всех его активов должно быть не менее 0,04:

К1 - собственный капитал первого уровня, рассчитываемый согласно пунктам 2, 4.

А - сумма активов, равная валюте баланса за вычетом остатков по счетам: 015, 034, 091(А), 094(A), 661(A), 664(A), 917(A), 941, 97, 98(А), 224, 239, 629, 668, 719, 735, 781, 945, 059, 819.

П - сформированные резервы (провизии) согласно Положению “О классификации ссудного портфеля и порядке формирования резервов (провизий) для покрытия убытков от кредитной деятельности банками второго уровня Республики Казахстан”.

7. Отношение собственного капитала банка к сумме его активов, взвешенных по степени риска должно быть не менее 0,08:

К - собственный капитал, рассчитываемый согласно пунктам 2 - 4 настоящего Положения.

Ар сумма активов, взвешенных по степени риска.

Пc - специальные резервы (сформированные провизии по сомнительным и убыточным кредитам) плюс сумма сформированных общих резервов, невключенная в собственный капитал (т.е. превышающая 1,25 суммы активов, взвешенных с учетом риска).

По степени риска вложений активы классифицируются следующим образом:

Степень риска

1 группа